[年报]富国可转债：2011年年度报告
富国可转换债券证券投资基金 二〇一一年年度报告 2011年12月31日 基金管理人： 富国基金管理有限公司 基金托管人： 中国农业银行股份有限公司 送出日期： 2012年03月28日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 富国基金管理有限公司的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误 导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律 责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国农业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2012年3月26 日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合 报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 富国基金管理有限公司承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产， 但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应 仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告期自2011年1月1日起至2011年12月31日止。 1.2 目录 §1 重要提示及目录 ...................................................................................................................... 2 1.1 重要提示.......................................................................................................................... 2 1.2 目录 ................................................................................................................................ 3 §2 基金简介 ................................................................................................................................ 5 2.1 基金基本情况 .................................................................................................................. 5 2.2 基金产品说明 .................................................................................................................. 5 2.3 基金管理人和基金托管人 ............................................................................................... 6 2.4 信息披露方式 .................................................................................................................. 6 2.5 其他相关资料 .................................................................................................................. 6 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ..................................................................... 7 3.1 主要会计数据和财务指标 ............................................................................................... 7 3.2 基金净值表现 .................................................................................................................. 7 3.3 过去三年基金的利润分配情况 ........................................................................................ 9 §4 管理人报告 ............................................................................................................................. 9 4.1 基金管理人及基金经理情况............................................................................................ 9 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 .................................................... 10 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ............................................................... 10 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 .................................................... 11 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ................................................ 11 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核报告 ....................................................................... 11 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明............................................................ 12 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................... 12 §5 托管人报告 ........................................................................................................................... 12 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................... 12 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ... 13 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ...................... 13 §6 审计报告 ............................................................................................................................... 13 §7 年度财务报表 ....................................................................................................................... 14 7.1 资产负债表 .................................................................................................................... 14 7.2 利润表 ........................................................................................................................... 16 7.3 所有者权益（基金净值）变动表 .................................................................................. 16 7.4 报表附注........................................................................................................................ 18 §8 投资组合报告 ....................................................................................................................... 38 8.1 期末基金资产组合情况 ................................................................................................. 38 8.2 期末按行业分类的股票投资组合 .................................................................................. 38 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 .......................... 39 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 .............................................................................. 40 8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合........................................................................... 41 8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 ...................... 41 8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细 ........... 41 8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 ...................... 42 8.9 投资组合报告附注......................................................................................................... 42 §9 基金份额持有人信息 ............................................................................................................ 43 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ....................................................................... 43 9.2 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况 ................................................ 43 §10 开放式基金份额变动 ............................................................................................................ 43 §11 重大事件揭示 ....................................................................................................................... 44 11.1 基金份额持有人大会决议 ............................................................................................. 44 11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ................................. 44 11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .................................................... 44 11.4 基金投资策略的改变 ..................................................................................................... 44 11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况........................................................................... 44 11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况............................................. 44 11.7 本期基金租用证券公司交易单元的有关情况 ............................................................... 45 11.8 其他重大事件 ................................................................................................................ 46 §12 备查文件目录 ....................................................................................................................... 46 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 富国可转换债券证券投资基金 基金简称 富国可转债 基金主代码 100051 交易代码 前端交易代码：100051 后端交易代码：100052 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2010年12月08日 基金管理人 富国基金管理有限公司 基金托管人 中国农业银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 3,014,946,172.10份 基金合同存续期 不定期 2.2 基金产品说明 投资目标 本基金主要利用可转债品种兼具债券和股票的特性，通过将“自上而 下”宏观分析与“自下而上”个券选配有效结合，力争在锁定投资组 合下方风险的基础上实现基金资产的长期稳定增值。 投资策略 本基金主要投资于可转债品种，一方面通过利用可转债的债券特性， 强调收益的安全性与稳定性，另一方面利用可转债的股票特性（内含 股票期权），分享股市上涨所产生的较高收益。 (1)自上而下的整体资产配置策略 本基金在合同约定的范围内实施稳健的整体资产配置，通过对国内外 宏观经济状况、证券市场走势、市场利率走势以及市场资金供求情况、 信用风险情况、风险预算和有关法律法规等因素的综合分析，预测各 类资产在长、中、短期内的风险收益特征，进而在债券类资产、权益 类资产以及货币类资产之间进行动态配置，确定资产的最优配置比例 和相应的风险水平。 (2)自上而下的类属资产配置策略 本基金在整体资产配置策略的框架下，根据类属资产的收益率水平、 风险来源、市场流动性、利息税务处理等因素，采取积极的投资策略， 定期对投资组合类属资产进行优化配置，以寻求收益、风险、流动性 之间的最佳平衡点。针对固定收益类资产，本基金将市场细分为可转 债（含传统可转债、分离交易可转债等）、普通债券（含国债、央行 票据、金融债、企业债、公司债、短期融资券等）、资产证券化产品 三个子市场，其中可转债根据其市场转换溢价率及其价格相对标的股 票价格的变动情况，将进一步划分为偏股型、平衡型和偏债型进行优 化配置。 (3)自下而上的明细资产配置策略 本基金采取自下而上的方法挑选个券和个股。在个券选择方面，本基 金将债券的估值水平、剩余期限、正股基本面、信用风险程度等作为 个券是否能够纳入投资组合的主要考量指标；同时对照本基金的收益 要求，进一步考虑正股基本面与可转债估值水平的配比、普通债券的 收益率与剩余期限的配比等因素；并且根据个券的流动性指标决定投 资总量。在个股选择方面，本基金将采用定性分析与定量分析相结合 的方式精选行业地位领先、成长前景向好、估值具有优势的优质品种。 业绩比较基准 本基金业绩比较基准＝天相转债指数收益率×60%＋沪深300指数收 益率×20%＋中债综合指数收益率×20%。 风险收益特征 本基金为债券型基金，属于证券投资基金中风险较低的品种，其预期 风险与预期收益高于货币市场基金，低于混合型基金和股票型基金。 本基金主要投资于可转换债券，在债券型基金中属于风险水平相对较 高的投资产品。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 富国基金管理有限公司 中国农业银行股份有限公司 信息披露负责人 姓名 李长伟 李芳菲 联系电话 021-68597788 010-66060069 电子邮箱 public@fullgoal.com.cn lifangfei@abchina.com 客户服务电话 95105686、4008880688 95599 传真 021-68597799 010-63201816 注册地址 上海市浦东新区世纪大道 8号上海国金中心二期 16-17层 北京市东城区建国门内大街 69号 办公地址 上海市浦东新区世纪大道 8号上海国金中心二期 16-17层 北京市西城区复兴门内大街 28号凯晨世贸中心东座F9 邮政编码 200120 100031 法定代表人 陈敏 蒋超良 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露 报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载基金年度报告正文 的管理人互联网网址 www.fullgoal.com.cn 基金年度报告备置地点 富国基金管理有限公司 上海市浦东新区世纪大道8号上 海国金中心二期16-17层中国农业银行股份有限公司 北 京市西城区复兴门内大街28号凯晨世贸中心东座F9 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 会计师事务所 安永华明会计师事务所 上海市世纪大道100号环球金融中 心50楼 注册登记机构 富国基金管理有限公司 上海市浦东新区世纪大道8号上海 国金中心二期16-17层 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1期间数据和指标 2011年 2010年12月8日(基 金合同生效日)至 2010年12月31日 本期已实现收益 -153,903,045.80 3,257,947.14 本期利润 -394,982,448.38 -14,542,480.48 加权平均基金份额本期利润 -0.1120 -0.0034 本期加权平均净值利润率 -11.63% -0.34% 本期基金份额净值增长率 -11.43% -0.30% 3.1.2期末数据和指标 2011年12月31日 2010年12月31日 期末可供分配利润 -351,835,913.88 -14,542,480.48 期末可供分配基金份额利润 -0.1167 -0.0034 期末基金资产净值 2,663,110,258.22 4,250,604,449.61 期末基金份额净值 0.883 0.997 3.1.3累计期末指标 2011年12月31日 2010年12月31日 基金份额累计净值增长率 -11.70% -0.30% 注：上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，开放式基金 的申购赎回费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。本期已 实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除 相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 份额净 值增长 率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①－③ ②－④ 过去三个月 2.32% 0.67% 2.04% 0.62% 0.28% 0.05% 过去六个月 -10.45% 0.70% -10.46% 0.65% 0.01% 0.05% 过去一年 -11.43% 0.56% -12.32% 0.56% 0.89% 0.00% 自基金合同生 效日起至今 -11.70% 0.54% -13.37% 0.56% 1.67% -0.02% 注：本基金合同生效日是2010年12月8日。 根据基金合同中投资策略及投资限制的有关规定，本基金业绩比较基准＝天相转债指 数收益率×60%＋中债综合指数收益率×20%＋沪深300指数收益率×20%。 本基金可转债投资部分、其它固定收益类证券投资部分、股票投资部分的业绩比较基 准分别采用具有代表性的天相转债指数、中债综合指数和沪深300指数。 本基金每个交易日对业绩比较基准进行再平衡处理，1日收益率（benchmarkt）按下 列公式计算： benchmarkt = 60% *[天相转债指数t/(天相转债指数t-1)-1] +20％* [中债综合指 数t/(中债综合指数t-1)-1]+20％* [沪深300指数t/(沪深300指数t-1)-1]； 其中，t=1,2,3,***, T，T表示时间截至日； 期间T日收益率（benchmarkT）按下列公式计算：benchmarkT =[ΠTt=1(1+benchmarkt )]-1 其中，T=2,3,4,***； ΠTt=1(1+benchmarkt )表示t日至T日的(1+benchmarkt )数 学连乘。 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收益率变动的比较 注：1.截止日期为2011年12月31日。 2.本基金于2010年12月8日成立，建仓期自2010年12月8日至2011年6月7日 共6个月，建仓期结束时各项资产配置比例均符合基金合同约定。 3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的 比较 3.3 过去三年基金的利润分配情况 注：本基金2010年度和2011年度均未进行收益分配。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 富国基金管理有限公司于1999年4月13日获国家工商行政管理局登记注册成立， 是经中国证监会批准设立的首批十家基金管理公司之一，公司于2001年3月从北京 迁址上海。2003年9月加拿大蒙特利尔银行（BMO）参股富国基金管理有限公司的工 商变更登记办理完毕，富国基金管理有限公司成为国内首批成立的十家基金公司中， 第一家中外合资的基金管理公司。截止2011年12月31日，本基金管理人共管理汉 盛证券投资基金、汉兴证券投资基金、富国天源平衡混合型证券投资基金、富国天利 增长债券投资基金、富国天益价值证券投资基金、富国天瑞强势地区精选混合型证券 投资基金、富国天惠精选成长混合型证券投资基金（LOF）、富国天时货币市场基金、 富国天合稳健优选股票型证券投资基金、富国天博创新主题股票型证券投资基金、富 国天成红利灵活配置混合型证券投资基金、富国天丰强化收益债券型证券投资基金、 富国天鼎中证红利指数增强型证券投资基金、富国优化增强债券型证券投资基金、富 国沪深300增强证券投资基金、富国通胀通缩主题轮动股票型证券投资基金、富国汇 利分级债券型证券投资基金、富国全球债券证券投资基金、富国可转换债券证券投资 基金、上证综指交易型开放式指数证券投资基金、富国上证综指交易型开放式指数证 券投资基金联接基金、富国天盈分级债券型证券投资基金、富国全球顶级消费品股票 型证券投资基金、富国低碳环保股票型证券投资基金、富国中证500指数增强型证券 投资基金（LOF）、富国产业债债券型证券投资基金二十六只证券投资基金。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从 业年限 说明 任职日期 离任日期 杨贵宾 本基金基 金经理兼 任富国天 利增长债 券投资基 金基金经 理。 2010-12-08 － 7年 博士，2005年9月任富国基金管 理有限公司债券研究员、策略分 析师；2009年3月至2010年6月 任富国天时基金经理；2009年9 月起任富国天利基金经理；2010 年12月起任富国可转债基金经 理。具有基金从业资格，中国国 籍。 注：上述表格内基金经理的任职日期、离任日期均指公司作出决定并公告披露之日。 证券从业的涵义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期，富国基金管理有限公司作为富国可转换债券证券投资基金的管理人严 格按照《中华人民共和国证券投资基金法》、《中华人民共和国证券法》、《富国可 转换债券证券投资基金基金合同》以及其它有关法律法规的规定，本着诚实信用、勤 勉尽责的原则管理和运用基金资产，以尽可能减少和分散投资风险，力保基金资产的 安全并谋求基金资产长期稳定的增长为目标，管理和运用基金资产，无损害基金持有 人利益的行为，基金投资组合符合有关法规及基金合同的规定。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 本报告期内公司旗下基金严格遵守公司的相关公平交易制度，投资管理和交易执 行相隔离，实行集中交易制度，严格执行交易系统中的公平交易程序，未出现违反公 平交易制度的情况，亦未受到监管机构的相关调查。 4.3.2 本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较 4.3.3 异常交易行为的专项说明 本报告期内未发现异常交易行为。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2011年是近年来最为困难的一年。2009年4万亿引致的货币超发，一方面带来 了通胀压力，一方面招致持续货币政策紧缩。欧债危机叠加国内政策紧缩，构成了多 年来罕见的滞胀格局。这种格局直到4季度才略见好转，即步入典型的经济物价双下 行阶段。这种环境下，前三个季度基本是股债双杀，而四季度股市加速下行、债市峰 回路转的走势。 在这个最为困难的一年中，我们的投资也遇到诸多黑天鹅，包括城投债的信用危 机、股市的持续下挫、石化转债意外发二期颠覆转债规则等等。在这样困难的背景下， 基金净值遭遇了损失。4季度，股市加速下行，但可转债市场却出现了转机。石化转 债终于开始重视转债持有人的利益，计划下修转股价，转债价格暴跌后飙升。多数转 债经过大幅杀跌后基本都已经跌至债底。我们采取了下降股票仓位，标配可转债并加 配信用债的投资策略，将股票仓位降至低位，增加了中高等级中票。结果来看，这个 策略挽回了部分损失。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至2011年12月31日，本基金份额净值为0.883元，份额累计净值为0.883 元。报告期内，本基金份额净值增长率为-11.43%，同期业绩比较基准收益率为 -12.32%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望2012年，外围经济在1季度难有好转，国内经济可能迎来最为惨淡的一个 季度，但通胀将出现明显回落。因此，货币政策继续适度放松的可能性非常大。资本 市场所处的经济环境将是典型的衰退，利多债市利空股市。但是，可转债最为艰难的 时期显然已经过去，在不断抬升的债底支撑下，偏债性可转债基本已经没有下跌空间， 而偏股型可转债的对应正股经过股市暴跌也跌无可跌。因此，我们认为可转债市场在 2012年将给持有人带来较好的投资回报。1季度，我们仍将维持高比例的可转债仓位。 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核报告 2011年，本基金管理人继续坚持“风险管理是公司发展的生命线”的理念，坚持 规范经营、合规运作，重视公司和基金运作的风险管理。监察稽核工作坚持从防范风 险，保障基金持有人利益出发，监察稽核部门和各业务部门紧密配合，通过进一步完 善规章制度和业务流程、加强基金投资限制的系统控制功能和日常监控、合规培训和 定期、不定期内部稽核等方式，对公司各项工作进行全方位、实时的监察稽核，并对 基金投资决策与执行、基金估值等情况进行重点监察稽核。 在本报告期内，管理人对本基金运作实施内部控制措施如下： 1、梳理投研流程，完善内控制度。 继续以建设多风格、多策略投资为目标，公司负责投资部门分为权益、固定收益 和另类投资三个部门，在此基础上，公司对研究、投资决策、组合管理、交易执行和 确认反馈的有关流程进行了进一步梳理，从事前、事中、事后三个环节进一步加强了 对投资风险、运作风险和合规风险的控制。与此同时，公司通过风险控制委员会定期 不定期地讨论投资过程中涉及其他部门的运作风险和合规风险，提出解决方案，制定 防范措施，确保了基金投资运作的正常、顺利地进行。 2、细化后台工作流程，加强运营风险管理。 2011年，公司定期和不定期对公司运营中出现的问题进行磋商并提出解决方案， 学习研究新业务、新流程，把握业务本质，提高服务质量。后台运营部门为前台提供 支持和服务的意识在持续提升，后台部门在协助前台对相关风险进行管理的能力和效 率显著提高，通过积极主动的风险提示、协调沟通等形式，公司前后台部门间的配合 顺畅。 3、强化培训，持续提高公司员工风险合规意识。 监察稽核部门积极推动公司强化内部控制和风险管理的教育培训，通过及时、有 序和针对性的法律法规、制度规章、风险案例的研讨、培训和交流,提升了员工的风 险意识、合规意识,提高了员工内部控制、风险管理的技能和水平,公司内部控制和风 险管理基础得到夯实和优化。 4、继续加强风险管理,做好监察稽核工作 监察稽核部门坚持以法律法规和公司各项制度为依据,按照监管机构的要求对基 金运作和公司经营所涉及的各个环节实施了严格的监察稽核,包括对基金投资交易行 为、投资指标的监控,对投资组合的公平交易分析,对基金信息披露的审核、监督,对 基金销售、营销的稽核、控制,对基金营运、技术系统的稽核、评估, 切实保证了基 金运作和公司经营的合法合规。 我们认为，建立并切实运行科学严密的内部控制体系，对揭示和防范风险，保障 基金投资的科学、高效，提高公司管理水平至关重要。我们将继续高度重视并防范各 种风险，不断完善和优化操作流程，充实和改进内控技术方法与手段，提高监察稽核 工作的科学性、效率性、针对性，切实保障基金运作的安全。 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本公司按照相关法律法规的规定成立了估值委员会，并制订了《富国基金管理有 限公司估值委员会运作管理办法》。估值委员会是公司基金估值的主要决策机关，由 主管运营副总经理负责，成员包括基金清算、监察稽核、金融工程方面的业务骨干以 及相关基金经理，所有相关成员均具有丰富的证券基金行业从业经验。公司估值委员 会负责提出估值意见、提供和评估估值技术、执行估值决策和程序、对外信息披露等 工作，保证基金估值的公允性和合理性，维护基金持有人的利益。基金经理是估值委 员会的重要成员，必须列席估值委员会的定期会议，提出基金估值流程及估值技术中 存在的潜在问题，参与估值程序和估值技术的决策。估值委员会各方不存在任何重大 利益冲突。 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 根据相关法律法规、本基金《基金合同》的约定以及基金的实际运作情况，2011 年报告期末本基金未满足收益分配条件，故不进行收益分配。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 在托管富国可转换债券证券投资基金的过程中，本基金托管人—中国农业银行股 份有限公司严格遵守《证券投资基金法》相关法律法规的规定以及《富国可转换债券 证券投资基金基金合同》、《富国可转换债券证券投资基金托管协议》的约定，对富 国可转换债券证券投资基金管理人—富国基金管理有限公司2011年1月1日至2011 年12月31日基金的投资运作，进行了认真、独立的会计核算和必要的投资监督，认 真履行了托管人的义务，没有从事任何损害基金份额持有人利益的行为。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说 明 本托管人认为，富国基金管理有限公司在富国可转换债券证券投资基金的投资运 作、基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支及利润分配 等问题上，不存在损害基金份额持有人利益的行为；在报告期内，严格遵守了《证券 投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人认为，富国基金管理有限公司的信息披露事务符合《证券投资基金信息 披露管理办法》及其他相关法律法规的规定，基金管理人所编制和披露的富国可转换 债券证券投资基金年度报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、 投资组合报告等信息真实、准确、完整，未发现有损害基金持有人利益的行为。 中国农业银行股份有限公司托管业务部 2012年3月26日 §6 审计报告 审计报告标题 审计报告 审计报告收件人 富国可转换债券证券投资基金全体基金 份额持有人 引言段 我们审计了后附的富国可转债债券证券 投资基金财务报表，包括2011年12月31 日的资产负债表和2011年度的利润表和 所有者权益（基金净值）变动表以及财务 报表附注。 管理层对财务报表的责任段 编制和公允列报财务报表是基金管理人 富国基金管理有限公司的责任。这种责任 包括：（1）按照企业会计准则的规定编制 财务报表，并使其实现公允反映；（2）设 计、执行和维护必要的内部控制，以使财 务报表不存在由于舞弊或错误而导致的 重大错报。 注册会计师的责任段 我们的责任是在执行审计工作的基础上 对财务报表发表审计意见。我们按照中国 注册会计师审计准则的规定执行了审计 工作。中国注册会计师审计准则要求我们 遵守中国注册会计师职业道德守则，计划 和执行审计工作以对财务报表是否不存 在重大错报获取合理保证。 审计工作涉及实施审计程序，以获取有关 财务报表金额和披露的审计证据。选择的 审计程序取决于注册会计师的判断，包括 对由于舞弊或错误导致的财务报表重大 错报风险的评估。在进行风险评估时，注 册会计师考虑与财务报表编制和公允列 报相关的内部控制，以设计恰当的审计程 序，但目的并非对内部控制的有效性发表 意见。审计工作还包括评价基金管理人选 用会计政策的恰当性和作出会计估计的 合理性，以及评价财务报表的总体列报。 我们相信，我们获取的审计证据是充分、 适当的，为发表审计意见提供了基础。 审计意见段 我们认为，上述财务报表在所有重大方面 按照企业会计准则的规定编制，公允反映 了富国可转债债券证券投资基金2011年 12月31日的财务状况以及2011年度的经 营成果和净值变动情况。 注册会计师的姓名 徐艳 蒋燕华 会计师事务所的名称 安永华明会计师事务所 会计师事务所的地址 上海市世纪大道100号环球金融中心50 楼 审计报告日期 2012年03月23日 §7 年度财务报表 7.1 资产负债表 会计主体：富国可转换债券证券投资基金 报告截止日：2011年12月31日 单位：人民币元 资 产 本期末 （2011年12月31日） 上年度末 （2010年12月31日） 资 产： 银行存款 18,484,669.99 918,806,611.60 结算备付金 5,720,157.16 － 存出保证金 256,542.71 － 交易性金融资产 2,618,528,760.92 1,981,885,372.24 其中：股票投资 135,712,719.81 429,880,671.74 基金投资 － － 债券投资 2,482,816,041.11 1,552,004,700.50 资产支持证券投资 － － 衍生金融资产 － － 买入返售金融资产 － 1,910,569,218.26 应收证券清算款 14,094,223.18 － 应收利息 14,190,482.48 5,821,693.18 应收股利 － － 应收申购款 129,284.85 － 递延所得税资产 － － 其他资产 － － 资产总计 2,671,404,121.29 4,817,082,895.28 负债和所有者权益 本期末 （2011年12月31日） 上年度末 （2010年12月31日） 负 债： 短期借款 － － 交易性金融负债 － － 衍生金融负债 － － 卖出回购金融资产款 4,000,000.00 － 应付证券清算款 － 563,635,510.75 应付赎回款 985,075.10 － 应付管理人报酬 1,615,735.16 1,879,150.35 应付托管费 461,638.61 536,900.07 应付销售服务费 － － 应付交易费用 683,245.31 402,822.82 应交税费 53,115.20 － 应付利息 2,032.80 － 应付利润 － － 递延所得税负债 － － 其他负债 493,020.89 24,061.68 负债合计 8,293,863.07 566,478,445.67 所有者权益： 实收基金 3,014,946,172.10 4,265,146,930.09 未分配利润 -351,835,913.88 -14,542,480.48 所有者权益合计 2,663,110,258.22 4,250,604,449.61 负债和所有者权益总计 2,671,404,121.29 4,817,082,895.28 注：(1)报告截止日2011年12月31日，基金份额净值0.883元，基金份额总额 3,014,946,172.10份。 (2)本基金合同于2010年12月8日生效，上年度可比期间自2010年12月8日至2010 年12月31日。 7.2 利润表 会计主体：富国可转换债券证券投资基金 本报告期：2011年01月01日至2011年12月31日 单位：人民币元 项 目 本期 （2011年01月01日至 2011年12月31日） 上年度可比期间 (2010年12月8日(基 金合同生效日)至2010 年12月31日) 一、收入 -355,352,151.17 -11,552,610.41 1.利息收入 35,500,729.95 6,097,006.74 其中：存款利息收入 1,589,084.66 639,632.04 债券利息收入 25,939,668.87 573,461.26 资产支持证券利息收入 － － 买入返售金融资产收入 7,971,976.42 4,883,913.44 其他利息收入 － － 2.投资收益（损失以“-”填列） -150,444,022.88 150,810.47 其中：股票投资收益 -67,697,565.85 150,810.47 基金投资收益 － － 债券投资收益 -92,057,543.51 － 资产支持证券投资收益 － － 衍生工具投资收益 － － 股利收益 9,311,086.48 － 3.公允价值变动收益（损失以“-”号填列） -241,079,402.58 -17,800,427.62 4.汇兑收益（损失以“-”号填列） － － 5.其他收入（损失以“-”号填列） 670,544.34 － 减：二、费用 39,630,297.21 2,989,870.07 1．管理人报酬 23,847,447.03 1,879,150.35 2．托管费 6,813,556.40 536,900.07 3．销售服务费 － － 4．交易费用 6,043,592.86 528,263.83 5．利息支出 2,430,572.03 17,559.14 其中：卖出回购金融资产支出 2,430,572.03 17,559.14 6．其他费用 495,128.89 27,996.68 三、利润总额（亏损总额以“-”号填列） -394,982,448.38 -14,542,480.48 减：所得税费用 － － 四、净利润（净亏损以“-”号填列） -394,982,448.38 -14,542,480.48 7.3 所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：富国可转换债券证券投资基金 本报告期：2011年01月01日至2011年12月31日 单位：人民币元 项目 本期 （2011年01月01日至2011年12月31日） 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基金净值） 4,265,146,930.09 -14,542,480.48 4,250,604,449.61 二、本期经营活动产生的基金净值变动 数（本期利润） － -394,982,448.38 -394,982,448.38 三、本期基金份额交易产生的基金净值 变动数（净值减少以“-”号填列） -1,250,200,757.99 57,689,014.98 -1,192,511,743.01 其中：1.基金申购款 1,516,063,375.47 -16,438,893.52 1,499,624,481.95 2.基金赎回款 -2,766,264,133.46 74,127,908.50 -2,692,136,224.96 四、本期向基金份额持有人分配利润产 生的基金净值变动（净值减少以“-”号 填列） － － － 五、期末所有者权益（基金净值） 3,014,946,172.10 -351,835,913.88 2,663,110,258.22 项目 上年度可比期间 (2010年12月8日(基金合同生效日)至2010年12月31 日) 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基金净值） 4,265,146,930.09 － 4,265,146,930.09 二、本期经营活动产生的基金净值变动 数（本期利润） － -14,542,480.48 -14,542,480.48 三、本期基金份额交易产生的基金净值 变动数（净值减少以“-”号填列） － － － 其中：1.基金申购款 － － － 2.基金赎回款 － － － 四、本期向基金份额持有人分配利润产 生的基金净值变动（净值减少以“-”号 填列） － － － 五、期末所有者权益（基金净值） 4,265,146,930.09 -14,542,480.48 4,250,604,449.61 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署； 窦玉明 林志松 雷青松 ————————— ————————— ———————— 基金管理公司负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 7.4 报表附注 7.4.1 基金基本情况 富国可转换债券证券投资基金(以下简称“本基金”)，系经中国证券监督管理委员会 （以下简称“中国证监会”）证监许可[2010]1452号文《关于核准富国可转换债券证 券投资基金募集的批复》的核准，由基金管理人富国基金管理有限公司于2010年11 月18日至2010年12月3日向社会公开募集，募集期结束经安永华明会计师事务所 验证并出具安永华明(2010)验字第60467606_B08号验资报告后，向中国证监会报送 基金备案材料。基金合同于2010年12月8日正式生效。本基金为契约型开放式，存 续期限不定。设立时募集的扣除认购费后的实收基金（本金）为人民币 4,264,389,677.99元，在募集期间产生的活期存款利息为人民币757,252.10元，以 上实收基金（本息）合计为人民币4,265,146,930.09元，折合4,265,146,930.09份 基金份额。本基金的基金管理人及注册登记机构为富国基金管理有限公司，基金托管 人为中国农业银行股份有限公司。 本基金将投资于具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票、债券、 权证以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具。本基金所投资的固定收益类资产 包括国债、央行票据、金融债、企业债、公司债、短期融资券、次级债、资产证券化 产品、可转债（含分离交易可转债）和回购等；本基金可参与一级市场新股申购或增 发新股，也可在二级市场上投资股票、权证等权益类证券，但二级市场的股票仅限于 传统可转债对应的标的股票以及分离交易可转债发行人发行的股票。 本基金的投资组合比例为：投资于固定收益类资产的比例不低于基金资产的80%，投 资于非固定收益类资产的比例不高于基金资产的20%，现金或者到期日在一年以内的 政府债券不低于基金资产净值的5%。本基金投资于可转债（含分离交易可转债）的资 产比例不低于固定收益类资产的80%。 本基金的业绩比较基准为天相转债指数收益率×60%＋沪深300指数收益率×20%＋中 债综合指数收益率×20%。 7.4.2 会计报表的编制基础 本财务报表系按照中国财政部2006年2月颁布的《企业会计准则—基本准则》和38 项具体会计准则、其后颁布的应用指南、解释以及其他相关规定（以下合称“企业会 计准则”）编制，同时，对于在具体会计核算和信息披露方面，也参考了中国证券业 协会制定的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会制定的《关于进一步规 范证券投资基金估值业务的指导意见》、《关于证券投资基金执行＜企业会计准则＞ 估值业务及份额净值计价有关事项的通知》、《证券投资基金信息披露管理办法》、 《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第2号《年度报告的内容与格式》、《证 券投资基金信息披露编报规则》第3号《会计报表附注的编制及披露》、《证券投资 基金信息披露XBRL模板第3号＜年度报告和半年度报告＞》及其他中国证监会颁布 的相关规定。 本财务报表以本基金持续经营为基础列报。 7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于2011年12月31 日的财务状况以及2011年度的经营成果和净值变动情况。 7.4.4 重要会计政策和会计估计 本基金财务报表所载财务信息依照企业会计准则及应用指南、《证券投资基金会计核 算业务指引》和其他相关规定所厘定的主要会计政策和会计估计编制。 7.4.4.1 会计年度 本基金会计年度采用公历年度，即每年1月1日起至12月31日止。 7.4.4.2 记账本位币 本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。除有特别说明外，均 以人民币元为单位表示。 7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类 金融工具是指形成本基金的金融资产（或负债），并形成其他单位的金融负债（或资 产）或权益工具的合同。 (1)金融资产分类 本基金的金融资产于初始确认时分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期损 益的金融资产、贷款和应收款项； 本基金目前持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要包括股票 投资、债券投资和衍生工具（主要系权证投资）； (2)金融负债分类 本基金的金融负债于初始确认时归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 融负债和其他金融负债。本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负债。 7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。 划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的股票、债券等，以及不作 为有效套期工具的衍生工具，按照取得时的公允价值作为初始确认金额，相关的交易 费用在发生时计入当期损益； 在持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期间取得的利息或现金股 利，应当确认为当期收益。每日，本基金将以公允价值计量且其变动计入当期损益的 金融资产或金融负债的公允价值变动计入当期损益； 处置该金融资产或金融负债时，其公允价值与初始入账金额之间的差额应确认为投资 收益，同时调整公允价值变动收益； 当收取该金融资产现金流量的合同权利终止，或该金融资产已转移，且符合金融资产 转移的终止确认条件的，金融资产将终止确认； 当金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，该金融负债或其一部分将终止确认； 金融资产转移，是指本基金将金融资产让与或交付给该金融资产发行方以外的另一方 (转入方)；本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终 止确认该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认 该金融资产；本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬 的，分别下列情况处理：放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产并确认产 生的资产和负债；未放弃对该金融资产控制的，按照其继续涉入所转移金融资产的程 度确认有关金融资产，并相应确认有关负债； 本基金主要金融工具的成本计价方法具体如下： (1)股票投资 买入股票于成交日确认为股票投资，股票投资成本，按成交日应支付的全部价款扣除 交易费用入账； 卖出股票于成交日确认股票投资收益，卖出股票的成本按移动加权平均法于成交日结 转； (2)债券投资 买入债券于成交日确认为债券投资。债券投资成本，按成交日应支付的全部价款扣除 交易费用入账，其中所包含的债券应收利息单独核算，不构成债券投资成本； 买入零息债券视同到期一次性还本付息的附息债券，根据其发行价、到期价和发行期 限按直线法推算内含票面利率后，按上述会计处理方法核算； 卖出债券于成交日确认债券投资收益； 卖出债券的成本按移动加权平均法结转； (3)权证投资 买入权证于成交日确认为权证投资。权证投资成本，按成交日应支付的全部价款扣除 交易费用后入账； 卖出权证于成交日确认衍生工具投资收益，卖出权证的成本按移动加权平均法于成交 日结转； (4)分离交易可转债 申购新发行的分离交易可转债于获得日，按可分离权证公允价值占分离交易可转债全 部公允价值的比例将购买分离交易可转债实际支付全部价款的一部分确认为权证投 资成本，按实际支付的全部价款扣减可分离权证确定的成本确认债券成本； 上市后，上市流通的债券和权证分别按上述(2)、(3)中相关原则进行计算； (5)回购协议 基金持有的回购协议（封闭式回购），以成本列示，按实际利率（当实际利率与合同 利率差异较小时，也可以用合同利率）在实际持有期间内逐日计提利息。 7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则 公允价值是指在公平交易中熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的 金额。本基金的公允价值的计量分为三个层次，第一层次是本基金在计量日能获得相 同资产或负债在活跃市场上报价的，以该报价为依据确定公允价值；第二层次是本基 金在计量日能获得类似资产或负债在活跃市场上的报价，或相同或类似资产或负债在 非活跃市场上的报价的，以该报价为依据做必要调整确定公允价值；第三层次是本基 金无法获得相同或类似资产可比市场交易价格的，以其他反映市场参与者对资产或负 债定价时所使用的参数为依据确定公允价值。 本基金主要金融工具的估值方法如下： 1)股票投资 (1)上市流通的股票的估值 上市流通的股票按估值日该股票在证券交易所的收盘价估值。估值日无交易但最近交 易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的， 按最近交易日的收盘价估值；如最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机 构发生了影响证券价格的重大事件的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因 素，调整最近交易市价，确定公允价值。如有充足证据表明最近交易市价不能真实反 映公允价值，调整最近交易市价，确定公允价值； (2)未上市的股票的估值 A.送股、转增股、公开增发新股或配股的股票，以其在证券交易所挂牌的同一证券估 值日的估值方法估值； B.首次公开发行的股票，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允 价值的情况下，按其成本价计算； 首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，以其在证券交易所挂 牌的同一证券估值日的估值方法估值； C.非公开发行有明确锁定期的股票的估值 本基金投资的非公开发行的股票按以下方法估值： a.估值日在证券交易所上市交易的同一股票的市价低于非公开发行股票的初始取得成 本时，采用在证券交易所的同一股票的市价作为估值日该非公开发行股票的价值； b.估值日在证券交易所上市交易的同一股票的市价高于非公开发行股票的初始取得成 本时，按中国证监会相关规定处理。 2)债券投资 (1)证券交易所市场实行净价交易的债券按估值日收盘价估值。估值日无交易但最近交 易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的， 按最近交易日的收盘价估值；如最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机 构发生了影响证券价格的重大事件的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因 素，调整最近交易市价，确定公允价值。如有充足证据表明最近交易市价不能真实反 映公允价值，调整最近交易市价，确定公允价值； (2)证券交易所市场未实行净价交易的债券按估值日收盘价减去债券收盘价中所含的 债券应收利息得到的净价进行估值。估值日无交易但最近交易日后经济环境未发生重 大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，按最近交易日债券收盘净 价估值；如最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价 格的重大事件的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市 价，确定公允价值。如有充足证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值，调整最 近交易市价，确定公允价值； (3)未上市债券、交易所以大宗交易方式转让的资产支持证券，采用估值技术确定公允 价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本进行后续计量； (4)在全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种，采用估值技术 确定公允价值； 3)权证投资 (1)上市流通的权证按估值日该权证在证券交易所的收盘价估值。估值日无交易但最近 交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件 的，按最近交易日的收盘价估值；如最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发 行机构发生了影响证券价格的重大事件的，可参考类似投资品种的现行市价及重大变 化因素，调整最近交易市价，确定公允价值。如有充足证据表明最近交易市价不能真 实反映公允价值，调整最近交易市价，确定公允价值； (2)未上市流通的权证，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价 值的情况下，按成本计量； (3)因持有股票而享有的配股权证，采用估值技术确定公允价值进行估值； 4)分离交易可转债 分离交易可转债，上市日前，采用估值技术分别对债券和权证进行估值；自上市日起， 上市流通的债券和权证分别按上述2)、3)中的相关原则进行估值； 5)其他 (1)如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映金融资产公允价值的，基金管 理人可根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的方法估值； (2)如有新增事项，按国家最新规定估值。 7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销 当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且该种法定权利现在是可 执行的，同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金 融资产和金融负债以相互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和 金融负债在资产负债表内分别列示，不予相互抵销。 7.4.4.7 实收基金 实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基金 份额变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎回分别包括基 金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。 7.4.4.8 损益平准金 损益平准金包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益平准金指在申购 或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益/(损失)占基 金净值比例计算的金额。未实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回 款项中包含的按累计未实现利得/(损失)占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基 金申购确认日或基金赎回确认日确认。 未实现损益平准金与已实现损益平准金均在“损益平准金”科目中核算，并于期末全 额转入“未分配利润/(累计亏损)”。 7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量 (1)存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支取定期存 款，按协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入，并根据提前支取所实际收到 的利息收入与账面已确认的利息收入的差额确认利息损失，列入利息收入减项，存款 利息收入以净额列示； (2)债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除应由债 券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提； (3)资产支持证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额，扣除应由资产支持 证券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在证券实际持有期内逐日计提； (4)买入返售金融资产收入，按买入返售金融资产的摊余成本及实际利率（当实际利率 与合同利率差异较小时，也可以用合同利率），在回购期内逐日计提； (5)股票投资收益/(损失)于卖出股票成交日确认，并按卖出股票成交金额与其成本的差 额入账； (6)债券投资收益/(损失)于成交日确认，并按成交总额与其成本、应收利息的差额入账； (7)衍生工具收益/(损失)于卖出权证成交日确认，并按卖出权证成交金额与其成本的差 额入账； (8)股利收益于除息日确认，并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上 市公司代扣代缴的个人所得税后的净额入账； (9)公允价值变动收益/(损失)系本基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资 产、交易性金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失； (10)其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方，经济利益很可能流入且金额可以可 靠计量的时候确认。 7.4.4.10 费用的确认和计量 (1)基金管理费按前一日基金资产净值的0.70%的年费率逐日计提； (2)基金托管费按前一日基金资产净值的0.20%的年费率逐日计提； (3)卖出回购证券支出，按卖出回购金融资产的摊余成本及实际利率（当实际利率与合 同利率差异较小时，也可以用合同利率）在回购期内逐日计提； (4)其他费用系根据有关法规及相应协议规定，按实际支出金额，列入当期基金费用。 如果影响基金份额净值小数点后第四位的，则采用待摊或预提的方法。 7.4.4.11 基金的收益分配政策 本基金收益分配应遵循下列原则： 1.本基金的每份基金份额享有同等分配权； 2.在符合有关基金分红条件的前提下，本基金每年收益分配次数最多为12次，每份基 金份额每次分配比例不得低于收益分配基准日每份基金份额可供分配利润的25%；若 基金合同生效不满3个月，可不进行收益分配； 3.基金收益分配基准日的基金份额净值减去每单位基金份额收益分配金额后不能低于 面值； 4.本基金收益分配方式分为两种：现金分红与红利再投资，基金份额持有人可选择现 金红利或将现金红利自动转为基金份额进行再投资；若投资者不选择，本基金默认的 收益分配方式是现金分红； 5.基金红利发放日距离收益分配基准日（即可供分配利润计算截止日）的时间不得超 过15个工作日； 6.法律法规或监管机构另有规定的从其规定。 7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 7.4.5.1 会计政策变更的说明 本基金本报告期无会计政策变更。 7.4.5.2 会计估计变更的说明 本基金本报告期无会计估计变更。 7.4.5.3 差错更正的说明 本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。 7.4.6 税项 1.印花税 经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自2008年4月24日起，调整证券 （股票）交易印花税税率，由原先的3‰调整为1‰； 经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自2008年9月19日起，调整由出 让方按证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变； 根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收 政策问题的通知》的规定，股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对 价而发生的股权转让，暂免征收印花税。 2.营业税、企业所得税 根据财政部、国家税务总局财税字[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》 的规定，自2004年1月1日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证 券投资基金）管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征营业税和企业所 得税； 根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收 政策问题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东 支付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税； 根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》 的规定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入， 股权的股息、红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 3.个人所得税 根据财政部、国家税务总局财税字[2002]128号文《关于开放式证券投资基金有关税 收问题的通知》的规定，对基金取得的股票的股息、红利收入、债券的利息收入及储 蓄利息收入，由上市公司、债券发行企业及金融机构在向基金派发股息、红利收入、 债券的利息收入及储蓄利息收入时代扣代缴20%的个人所得税； 根据财政部、国家税务总局财税字[2005]107号文《关于股息红利有关个人所得税政 策的补充通知》的规定，自2005年6月13日起，对证券投资基金从上市公司分配取 得的股息红利所得，按照财税[2005]102号文规定，扣缴义务人在代扣代缴个人所得 税时，减按50%计算应纳税所得额； 根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收 政策问题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东 支付的股份、现金等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税。 7.4.7 重要财务报表项目的说明 7.4.7.1 银行存款 单位：人民币元 项目 本期末（2011年12月31日） 上年度末（2010年12月31日） 活期存款 18,484,669.99 918,806,611.60 定期存款 － － 其中：存款期限1-3个月 － － 其他存款 － － 合计 18,484,669.99 918,806,611.60 注：本基金本报告期内及上年度可比期内均未投资于定期存款。 7.4.7.2 交易性金融资产 单位：人民币元 项目 本期末（2011年12月31日） 成本 公允价值 公允价值变动 股票 169,425,124.17 135,712,719.81 -33,712,404.36 债券 交易所市场 2,421,474,732.74 2,196,817,041.11 -224,657,691.63 银行间市场 286,508,734.21 285,999,000.00 -509,734.21 合计 2,707,983,466.95 2,482,816,041.11 -225,167,425.84 资产支持证券 － － － 其他 － － － 合计 2,877,408,591.12 2,618,528,760.92 -258,879,830.20 项目 上年度末（2010年12月31日） 成本 公允价值 公允价值变动 股票 439,278,420.71 429,880,671.74 -9,397,748.97 债券 交易所市场 1,313,607,379.15 1,304,389,700.50 -9,217,678.65 银行间市场 246,800,000.00 247,615,000.00 815,000.00 合计 1,560,407,379.15 1,552,004,700.50 -8,402,678.65 资产支持证券 － － － 其他 － － － 合计 1,999,685,799.86 1,981,885,372.24 -17,800,427.62 7.4.7.3 衍生金融资产/负债 注：本报告期末及上年度末本基金未持有衍生金融资产/负债。 7.4.7.4 买入返售金融资产 7.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 单位：人民币元 项目 本期末（2011年12月31日） 账面余额 其中；买断式逆回购 交易所市场 0.00 0.00 银行间市场 0.00 0.00 合计 0.00 0.00 金额单位：人民币元 项目 上年度末（2010年12月31日） 账面余额 其中；买断式逆回购 交易所市场 560,000,012.00 0.00 银行间市场 1,350,569,206.26 193,015,829.93 合计 1,910,569,218.26 193,015,829.93 7.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 金额单位：人民币元 项目 本期末（2011年12月31日） 债券代码 债券名称 约定 返售日 估值单价 数量（张） 估值 总额 其中：已出售 或再质押总额 － － － － － － － － 合计 － － － 金额单位：人民币元 项目 上年度末（2010年12月31日） 债券代码 债券名称 约定 返售日 估值单价 数量（张） 估值 总额 其中：已出售 或再质押总额 OR014 1081161 10赛尔CP01 2011-01-06 99.95 400,000.00 39,980,000.00 － OR014 1081184 10广新CP01 2011-01-06 99.88 500,000.00 49,940,000.00 － OR014 1081095 10华侨城CP01 2011-01-05 100.16 1,000,000.00 100,160,000.00 － 合计 1,900,000.00 190,080,000.00 － 注：债券为净价估值，买入返售为全价交易。上年度末买断式逆回购交易债券全价估 值总额为人民币193,166,000.00元。 7.4.7.5 应收利息 单位：人民币元 项目 本期末（2011年12月31日） 上年度末（2010年12月31日） 应收活期存款利息 7,817.85 47,968.74 应收定期存款利息 － － 应收其他存款利息 － － 应收结算备付金利息 2,574.10 － 应收债券利息 14,180,090.53 4,286,362.48 应收买入返售证券利息 － 1,487,361.96 应收申购款利息 － － 其他 － － 合计 14,190,482.48 5,821,693.18 7.4.7.6 其他资产 注：本报告期末及上年度末本基金未持有其他资产。 7.4.7.7 应付交易费用 单位：人民币元 项目 本期末（2011年12月31日） 上年度末（2010年12月31日） 交易所市场应付交易费用 679,375.31 395,135.57 银行间市场应付交易费用 3,870.00 7,687.25 合计 683,245.31 402,822.82 7.4.7.8 其他负债 单位：人民币元 项目 本期末（2011年12月31日） 上年度末（2010年12月31日） 应付券商交易单元保证金 － － 应付赎回费 3,020.89 － 预提审计费 100,000.00 － 预提信息披露费 390,000.00 24,061.68 合计 493,020.89 24,061.68 7.4.7.9 实收基金 金额单位：人民币元 项目 本期（2011年01月01日至2011年12月31日） 基金份额（份） 账面金额 上年度末 4,265,146,930.09 4,265,146,930.09 本期申购 1,516,063,375.47 1,516,063,375.47 本期赎回（以“-”号填列） -2,766,264,133.46 -2,766,264,133.46 本期末 3,014,946,172.10 3,014,946,172.10 注：申购含红利再投、转换入份额，赎回含转换出份额。 7.4.7.10 未分配利润 （未完）  |